马耳他商业制度：今天的数字金融和不久的将来会有什么

马耳他--创新与科技

马耳他目前正在实施一项战略，以帮助确保马耳他被视为欧盟创新和技术方面的顶级司法管辖区之一。因此，重要的是要意识到数字金融市场目前到底由什么组成，以及它的发展方向。

马耳他是微型试验台的最佳地点，目前已经推出了几项计划，以吸引创新和以技术为基础的初创公司。

欧盟与数字金融领域

早在2020年9月，欧盟委员会就通过了数字金融一揽子计划，包括数字金融战略和关于加密资产和数字运营弹性的立法建议，以产生一个具有竞争力的欧盟金融部门，使消费者能够获得创新的金融产品，同时确保消费者保护和金融稳定。制定对数字更友好、对消费者更安全的规则的目的是利用高度创新的初创企业和金融行业老牌公司之间的协同效应，同时解决任何相关风险。

监管者的立场

金融服务行业的数字化趋势迅速加速，因此，许多监管机构正在研究如何最好地确保监管框架管理这些创新的风险，而不阻碍它们显著增强金融体系的潜力。

市场对加密资产和基础分布式分类账技术(DLT)的兴趣继续增长。这些创新的潜在好处是提高支付效率以及降低成本和扩大金融包容性。在这样做的同时，还有一系列相关的担忧，许多监管机构已经强调了这些担忧，他们正在加强对消费者和投资者的警告。

随着传统商业模式的转变，大型科技公司开始提供各种基于平台的金融服务。人工智能和机器学习技术正被纳入公司的流程，并越来越多地被用于为客户设计的工具中。监管机构还注意到，人工智能模型没有充分考虑数据清理、转换和匿名化的伦理问题。

统一的方法

随着企业依靠外包将成本降至最低并提供创新产品，对网络韧性和第三方外包的审查越来越严格，各种会议正在举行，目的是将监管机构和创新者合并为一条具有共同重点的溪流。目前，有一些沙盒项目鼓励创新型初创企业参与创造产品提供和监管之间的透明度。

支撑所有新兴技术和数字化的基本构件是基础设施和数据。公司需要确保它们拥有存储和分析其数据库的专业知识，并拥有适当的治理和控制。他们需要保护机密的客户和市场数据，同时更高效地跨境提供服务。这引发了法律挑战，监管机构仍在就此展开辩论。

数字金融战略

《数字金融战略》阐述了欧洲对未来几年融资数字化转型的总体立场，同时对其风险进行了监管。尽管数字技术是实现欧洲各行业经济现代化的关键，但金融服务的用户必须受到保护，使其免受日益依赖数字金融所带来的风险。

数字金融战略列出了促进数字转型的四个主要优先事项：

1. 解决金融服务数字单一市场的碎片化问题，从而使欧洲消费者能够获得跨境服务，并帮助欧洲金融公司扩大其数字业务。

2. 确保欧盟监管框架促进数字创新，以符合消费者的利益和市场效率。

3. 在欧洲数据战略的基础上，创建一个欧洲金融数据空间，以促进数据驱动的创新，包括加强数据获取和金融部门内的数据共享。

4. 应对与数字转型相关的新挑战和风险。

银行应该意识到，这样的战略将带来对实施新技术以提供金融服务的期望，加强数据共享以导致公司提供预期更好的产品，并增强在这个新的金融生态系统中导航的技能。

构成数码金融策略一部分的具体措施包括：

• 支持在欧盟范围内互操作使用数字身份

• 促进数字金融服务在整个单一市场的扩展

• 促进合作和使用云计算基础设施

• 促进采用人工智能工具

• 推广创新的资讯科技工具，促进报告和监管

数字运营弹性(DORA)

欧盟委员会发布的数字金融一揽子计划的一部分，即关于数字业务复原力的立法提案(DORA提案)，增强了现有的信息和通信技术(ICT)风险要求，使一个预计将是安全和适合未来的IT环境得以实现。该提案涉及各种要素，包括：ICT风险管理要求、与ICT相关的事件报告、数字业务复原力测试、ICT第三方风险和信息共享。

该提案旨在解决金融实体在信通技术风险领域的义务分散、金融服务部门内部和之间的事件报告要求不一致以及信息共享的威胁、有限和不协调的数字业务复原力测试以及信通技术第三方风险日益重要的问题。

预计金融实体应保持有弹性的信通技术系统和工具，通过有效的业务连续性政策将信通技术风险降至最低。金融机构还需要有监测、分类和报告与信通技术有关的重大事件的程序，并有能力定期测试系统的业务韧性。信通技术第三方风险得到更多重视，关键的信通技术第三方服务提供商受到联盟监督框架的约束。

在该提案的背景下，预计银行将进行一项全面的工作，评估其信通技术框架和预期变化的计划。管理局强调，银行应持续监测信息和通信技术风险的所有来源，同时有足够的保护和预防措施。最后，银行应建立必要的专业知识，并拥有充足的资源，以符合此类提案提出的要求。

零售支付策略

数字金融一揽子计划还包括专门的零售支付战略。该战略包括一个新的中长期政策框架，旨在促进零售支付在不断发展的数字世界中的发展。这一战略的四大支柱是；

1. 通过泛欧洲覆盖范围增加数字和即时支付解决方案；

2. 创新和竞争激烈的零售支付市场；

3. 高效和可互操作的零售支付系统和其他辅助基础设施；以及

4. 有效的国际支付，包括汇款。

这一战略旨在扩大数字支付的接受网络，欧盟委员会还支持发行数字欧元的工作。此外，欧盟委员会希望确保有关支付的周围法律框架涵盖所有重要参与者，并提供高度的消费者保护。